Mysteel：要关注近期一些政策对钢材市场的影响
2007-06-12 14:11 来源： 我的钢铁
自6月1日起，加征83个税则号的钢铁品种出口关税以来，上海市钢材价格出现了明显调整，与此同时，另有一些来自国内外的相关政策也在对钢材市场发生影响，值得相关企业密切关注。
国际贸易政策之一：
欧盟自2007年6月1日，开始实施“REACH”法案，该法案规定要对欧盟市场上和进入欧盟市场的所有化学品强制要求注册、评估和许可，实施安全监控。
简析：“REACH”法案将影响中欧之间90%以上的贸易额，家电、纺织、服装、鞋业、玩具、轻工、电子、汽车、制药等，全都要受到波及和伤害。欧盟是中国第二大贸易国和钢铁产品进口地，由此可见，这一政策，对中国钢材的间接和直接出口都将带来不可忽视的影响。据MRI分析，2006年中国钢材通过机械、家电、金属制品等下游加工产品实现间接出口至少达6000万吨以上，其中，间接出口欧盟的钢铁产品可能不少于1300万吨；此外，2006年欧盟进口我国钢材达700多万吨。如果这一政策逐渐抑制中国产品出口，将无形中加大中国钢材市场的压力。
国际贸易政策之二：
5月底，美国商务部宣布对中国出口美国的铜版纸征收99.65%临时反补贴税，这是自今年3月30日宣布对中国出口美国的铜版纸征收10.9%-20.4%的初步关税之后采取的进一步措施。
简析：在短短2个月的时间里，在针对中国产品征收反补贴税方面，有变本加厉的发展态势。6月1日，美国钢铁协会、美国钢铁制造商协会和北美特种钢协会对近日中国五矿化工进出口商会公布的“白皮书”进行评论，认为“白皮书”忽略了补贴及其对全球钢铁生产的影响。所以，不能排除，美国在未来的某个时间里对中国钢铁产品启动征收反补贴税的贸易保护政策。
国际贸易政策之三：
6月8日， 6家钢管生产商连同美国钢铁工人联合会向美国商务部和美国国际贸易委员会（USITC）提起诉讼，声称来自中国的进口钢管涉嫌低于成本价在美国倾销，并获得了中国政府的不当补贴，希望美国政府对上述产品征收惩罚性关税。美方将在20天内立案，预计USITC将于7月初步裁定中国钢管是否损害美国企业的利益。
国际贸易政策之四：
6月7日，从五矿化工进出口商会传来消息，阿根廷经济生产部贸易管理及政策副国务秘书处已经照会我驻阿根廷使馆经商参处，通告根据工贸及中小企业国务秘书处相关决议，完成对来自中国的有缝奥氏体不锈钢管产品的反倾销调查。阿根廷相关部门做出终审裁定，征收63.02%的反倾销税，有效期5年。
国际贸易政策之五：
2007年5月24日，澳大利亚对原产于中国的焊管作出反倾销终裁：对天津市轧一制钢有限公司征收2.5%的反倾销税，普遍税率为14.6%，但不对河北衡水京华钢管有限公司等6家企业征收反倾销税，并接受霸州市东升热镀锌钢管有限公司等4家公司的价格承诺。
简析：澳大利亚对中国的焊管作出的反倾销终裁表明，国际社会真的开始采取贸易保护措施了，从近期其它国家的动向看，部分国家有可能会跟随，美国就是其中之一。
2006年，美国从中国进口的焊管和镀锌管达64.97万吨，价值3.76亿美元。由于来自中国的钢管在短时间内激增。在这种情况下，国内有关机构来不及对国内企业做出预警，且今年第1季度，中国出口美国的钢管数量增长了21％，占美国同期进口总量的比重超过60％。如果美国政府真的采取对来自中国的焊管、镀锌管分别征收高达81.67％～88％和70.89％～76.02％的关税（反倾销和反补贴税叠加），中国相关企业出口将难以为继。
值得提醒的是，中国出口美国线材和无缝管的企业必须引起重视，注意调整出口策略。
然而，相比国际贸易壁垒和摩擦，国内宏观调控政策及动向，对钢材市场的影响力度更大，因此，更值得关注：
国内宏观调控政策动向之一：
中国钢铁工业协会常务副会长兼秘书长罗并生曾在中钢协一季度新闻发布会上表示，一季度焊管出口增长很快，国家有可能下调其出口退税率。
简析：前几次，国家针对钢铁产品出口退税率调整及加征出口关税政策，都没有涉及钢管产品，MRI认为，这主要是考虑到①今年1季度，钢管产量增速放缓；②国内钢管企业集中度相对比较高，前5大企业产能占30-40%；③大的钢管企业出口比例高，有的达到40%以上；④管材大都直接面向终端用户，如果堵住出口之路，将有损钢管产业发展；⑤管材企业能耗并不十分突出。如今，国际贸易摩擦日渐增多，且从4月份开始，产量开始大幅增长，并超过了历史最高月份产量。因此，进一步锁定钢管产品调控是必然，这种调控可能是全面取消焊管13%的出口退税，无缝管的出口退税根据品种降到5%~0%，且很有可能就在7月1日开始执行。果真如此，后期管材国内市场压力加大。
国内宏观调控政策动向之二：
6月8日，商务部财务司一名官员向媒体确认，“国家各个部委确实一直在研究全面出口退税调整方案，但还没有最后确定”。
简析：据了解，具体调整时间，有可能在7月初。根据这个初步方案，此次下调的出口退税名单中，除了之前屡次下调的有色金属、矿物燃料、钢铁、陶瓷、纸、皮革、化工等“两高一资(高污染、高耗能、资源型)”产品外，还包括服装、鞋、箱包等附加值较低的产品。最令人瞩目的是，部分此前鼓励出口的工程机械、电机、汽车、电子元件、船舶产品也在该名单之列。这份名单总共包括40多个大类数千个税号的商品，调整幅度之大，前所未有。这不但直接影响钢材出口，还间接抑制钢材出口。如果真从7月份开始执行，将进一步加大国内市场运行压力。
国内宏观调控政策动向之三：
央行行长周小川曾表示，进一步加息与否取决于5月CPI情况。专家认为， CPI涨幅超3.5％，央行可能最早于6月15日公布加息；此外，今年5月份中国的单月贸易顺差为224.1亿美元，而4月份仅为169亿美元，如果按照目前的发展速度，预计中国今年上半年的贸易顺差总额将达到1100亿美元。
简析：加息，无疑会增加企业的财务成本。从6月12日国家统计局公布的数据显示，CPI涨幅为3.4%，离央行加息警戒线只有一步之遥；此外，今年前4月，我国进口铁矿石价格同比增长15.61％，仅此一项，就让同行业增加成本13亿美元。最新统计数据显示，大中型钢铁企业前4月的产品销售成本同比增加了32%，生铁制造成本上升了6.8％。成本压力将逐步显现。很多人认为成本是支撑国内钢材市场的最重要因素，但由于中国钢材市场阶段性和结构性过剩的矛盾突出，今年以来依靠大量出口消化新增资源从而平衡国内的供求关系，因此，成本对市场价格的支撑只能算是第二位支撑因素。
从对以上信息的综合分析，我们要能看清后期整个钢材市场运行中的外向因素及其可能产生的后果。后期市场极可能是以“低库存、适中且偏低的价格水平”为特征。
受出口波动的影响，市场波动的可能性放大。但同时，也正是进一步巩固发展生产和流通的关系，加快流通业整合的好时机，也是规范出口，建立稳定出口关系的好时机。
（MRI 张铁山）
