我国矿石供应形势分析
2005-04-06 00:00 来源： 我的钢铁 作者：mysteel
随着近几年国内钢铁产量的急剧增长，铁矿石供应逐渐趋于紧张，在进口铁矿石大幅增加的同时，矿石价格迅速上涨也刺激了国内铁矿的开采。按国家统计，2004年全国原矿石产量为3.1多亿吨，较上年增长22%，增速较2003年提高8个百分点，按2.5吨原矿石生产一吨铁精粉计算，则2004年国内铁精粉产量在1.25亿吨。考虑到许多民间采矿量没有统计进去，所以实际产量应将高于此数。我们采用一种简便方法估算一下，2004年我国矿石进口2.08亿吨，由于部分企业进口了相当多的矿石转入库存，所以我们按实际消耗2亿吨外矿，每1.6吨外矿生产一吨生铁核算，相当于1.25亿吨生铁产量。而全国生铁产量约为2.52亿吨，即由国内矿石生产的生铁量约1.27亿吨，相当于成品矿2.03亿吨，较去年增加2700万吨，实际增幅为15%左右。从进口矿方面看，2004年我国进口铁矿石达2.08亿吨，较上年增加6000万吨。其中从澳大利亚进口5817万吨、巴西进口4600万吨、印度进口5010万吨、南非进口1100万吨，从这四个国家进口的矿石占我国进口总量的85%，而2003年这一比例为93%，可见目前的高矿价正在刺激其它国家增加矿石出口量。从增量方面看，从澳大利亚进口的矿石较上年增加2000万吨，印度进口的矿石增加1780万吨，巴西进口的矿石增加760万吨，南非进口的矿石增加140万吨，其它国内进口的矿石增加1320万吨。在国外主要矿石供应商矿石增长有限的情况下，正是印度矿石的大幅增长才缓解了04年国内矿石紧张的局面，不过印度出口矿石这一增长势头并不具有持久力。
随着国内钢铁企业的继续扩建，今后国内铁矿石需求仍将保持较为快速的增长势头，而铁矿石供应能力将对国内钢铁产量及钢铁市场形势产生很大影响。从国内铁矿石供应情况看，我国铁矿石资源含铁品位低，经济可采储量为115亿吨，按自产铁矿量供应年产铁1.3亿吨计算，现有可采储量保障年限为30年。2002年前由于国内矿石市场走低，新增矿山产能很少，近两年国内矿石产量增长也主要是原有产能的发挥。随着国内矿石需求的激增，目前国内企业对矿山的建设投入力度正在增大，如攀枝花龙蟒红格铁矿项目、马钢霍邱矿山项目、酒钢黑沟矿山 300万吨项目、首钢宁城桦树林100万吨项目、安阳奥瑞特矿业300万吨项目、中加200万吨项目、安钢舞阳铁山红矿300万吨项目、昆钢大红山铁矿400万吨项目、马钢南山高村500万吨项目、唐钢司家营矿700万吨项目、攀钢白马矿山650万吨项目、包钢白云西矿750万吨项目、鞍钢胡家庙子矿山1000万吨项目、马坑矿山200万吨项目等等。按我们不完全统计，目前在建拟建的30多个矿山项目的原矿石产能在1亿吨以上，项目多数将在2005-2007年投产，考虑民间矿点产量增长及淘汰部分矿山产能，预计2005年我国成品矿供应增加量在2000万吨以上，2006年也将在2000万吨左右。不过由于目前民间采矿量占我国总产量的一半以上，其受矿石市场价格波动影响较大，加之国内矿石后续资源不足，所以2006年以后国内矿石产量增幅可能下降。
从国外铁矿石供应增长情况看，世界铁矿资源丰富，全球铁矿资源大约为8000亿吨，金属含量2300多亿吨，有的还没有被完全开发，如澳大利亚、俄罗斯、乌克兰、西非地区，在质量和数量上均有很大增长空间。而现在矿石市场供应紧张仅是由于目前产能不足造成的，而这种紧张仅是短期的和有限的，新增产能会逐渐增加，由于供需双方长期的利益必将使供应量的波动趋于平稳。按目前各矿山扩建情况看，今后几年世界范围内铁矿石产能增加可能会达到50%，可以满足未来市场需求。如今世界三大铁矿石生产企业正在积极投资扩大产能，力拓公司到2006年约增产5000万吨，到2010年再增产4000万吨；BHP公司到2007年将增加3500-4000万吨，到2010年再增3000万吨，CVRD公司到2010年将增加7000万吨左右；而福蒂斯丘金属集团明年将开工建设5000万吨新矿山；几内亚4500万吨宁巴山铁矿开发项目已启动；另外智利CAP、南非昆巴、巴西CSN、澳波特曼矿业以及印度、俄罗斯等国家和公司都在进行扩建。预计2005-2010年全球新增铁矿石产能超过3亿吨，全球铁矿贸易量将从2003年的5.2亿吨增长到9亿吨，其中2005年可增长到6.45亿吨，2006年将增长到7.25亿吨。当然实际上国外各矿山建设规模会受到当期国际矿石市场波动而变化，适应提前或延后也属正常，同时由于印度经济发展较快，未来该国钢铁需求将有大的增长，目前该国正拟建钢铁厂，所以今后该国自用矿石量将有大的增加，出口增长空间会减少。
2004年全球铁矿石贸易量大约为5.85亿吨，较上年增加6500万吨。从矿石消耗上看，2004年全球高炉生铁产量为7.13亿吨，较2003年约增加5800万吨，除去中国增产的4950万吨（占85%），其它国家增产约900万吨。其中独联体国家增产350万吨，南美国家增产250万吨，欧盟及其它欧洲国家生铁增产350万吨，东亚地区的日本、韩国、台湾增产100万吨，美国减产100万吨。其中欧盟、日本、美国等依靠进口矿石生产高炉生铁的国家生铁增量约为300万吨，2004年其矿石进口增量在500万吨，而2004年全球铁矿石贸易增量为6500万吨，中国进口增量占90%，2005年我国生铁产量继续保持高速增长，当年全球6000万吨的矿石贸易增量大部分仍将出口到中国。从数量上考虑，按照目前各国生铁产量情况推算，预计2005年世界其它主要矿石进口国生铁产量增量350万吨左右，即增加矿石进口量为600万吨左右，我国可进口矿石增量为5400万吨，总进口量达到2.62亿吨。加上国内成品矿产量2.23亿吨，2005年我国成品矿供应量为4.85亿吨，可满足3.03亿吨生铁需要。同理2006年最大矿石供应量为5.7亿吨，可满足3.55亿吨生铁需要。
根据以上初步计算，预计2005年国内最大矿石供应量约4.85亿吨，而从国内高炉产能方面看，2004年国内高炉产能已近3.2亿吨，今年还将有4500万吨以上新产能投产，产能对应的产量数可达3.3亿吨，矿石供应并不能满足国内高炉产能需要，这一方面限制了国内生铁产量，但也可能使国内矿石市场供应仍显紧张。当然由于国内钢铁市场需求所限，我国生铁产量不可能达到3.3亿吨。而从今年矿石市场形势看，矿石价格仍将高位震荡运行。首先，目前运输紧张的局面包括国际海运和国内铁路运输在2005年难有根本改变，这种紧张也将传递到矿石市场，加之2005年国际油价仍将仍将高位浮动，这也会支撑进口矿石成本。其次，虽然由于2005年国内高炉产能将达到3.7亿吨，可实现产量在3.3亿吨，而今年矿石供应量将限制部分高炉产能得不到充分发挥，这可能会造成部分企业之间在局部时段里抬价抢矿。再次虽然国际主要矿石供应商在大规模进行扩产，但2005年矿石供应总量增幅有限，在我国进口矿石需求逐年大幅增长，以及前期美元走软的情况下，外商利用这点大幅提价。在今年的国际铁矿砂2005-2006财年的价格谈判中，铁矿砂价格的增幅已比2004-2005财年增加71%以上。从另一方面看，如果矿石价格涨幅过大，生产长材的企业将难以承受，国内对矿石的需求也将随之减少，进而影响矿石价格。同时一些民间采矿量波动性大一些，在矿石市场价格高位时，实际产量可能增加的多一些，而一旦钢铁市场出现回落，则矿石价格也将大幅回落，民间采矿量可能就会萎缩。综上所述，预计2005年我国矿石市场整体仍显偏紧，紧张程度与2004年大体相当。其中进口矿石价格受供应商提价及海运紧张因素影响，价格将在高位。而国内矿石市场资源总体不算充足，并且价位还将受到进口矿石价格上涨的支撑，但同时其价格受国内钢材市场走势影响又较大，预计今年国内矿粉价格将会随局部时段供需变化和钢市走势而波动。
从铁矿石供应的长期发展形势看，2006-2007年国内矿石供应增量虽然可能下降，但随着国外矿山新增产能的大规模投产和运输条件的改善，国际市场矿石供应增量较大，年增可达8000-9000万吨，通过大量进口可以弥补国内矿石产量增量不足，有利于矿石市场供求形势的稳定。而且2006年后我国钢铁市场需求增幅减弱，矿石需求增速也将受到影响，同期国际矿石供应仍会保持较大增长，即我国矿石供应紧张局面得到较大改善。这将会影响到国内矿石市场，但考虑到当年进口矿石价格的回落幅度有限，这对国内矿石价格也将产生一定支撑，即国内矿石下滑幅度也有限。但如果国内钢铁需求增幅减弱持续的时间过长，钢材价格跌幅过大，则国外矿山扩建进程也会慢下来，进而影响矿石供应增量。整体上看，2010年前我国矿石进口仍将保持增长，但矿石进口增幅会减弱。而矿石价格也将在2006年保持高位后出现回落。
由于今后五年内我国进口矿石仍将保持增长态势，目前国内外港口扩建力度正在加大，其中2004年国内的大连港30万吨矿石码头和天津港20万吨级矿石码头已投产，另外湛江、日照、曹妃甸等港口也在建拟建20万吨以上的矿石码头，几年内将先后投产，这有助于提高我国矿石进口量。同时，今后我国钢铁工业对外矿石依赖程度会逐步升高，而这种原料来源的战略转移将会导致我国钢铁工业布局发生相应改变。随着这些进口矿石码头的建成，今后临海及濒临沿海的钢铁产能将有大的增长。另外在国内铁矿石产量增长极为有限的情况下，随着我国钢铁工业的发展，目前国内许多钢铁企业积极开拓国际市场，参与到全球矿石供应生产体系当中，现在已有宝钢、武钢、马钢、沙钢、唐钢、南钢、首钢、昆钢、鞍钢、通钢等钢铁企业和一些贸易企业在国外投资开矿，开矿地区包括澳大利亚、越南、秘鲁、蒙古、俄罗斯、朝鲜等国，并且一些项目是由几个企业联合投资的。今后国内企业到国外投资开矿这一趋势将会持续下去。（亦木 Mysteel.com资讯部组稿，请勿转载）
随着国内钢铁企业的继续扩建，今后国内铁矿石需求仍将保持较为快速的增长势头，而铁矿石供应能力将对国内钢铁产量及钢铁市场形势产生很大影响。从国内铁矿石供应情况看，我国铁矿石资源含铁品位低，经济可采储量为115亿吨，按自产铁矿量供应年产铁1.3亿吨计算，现有可采储量保障年限为30年。2002年前由于国内矿石市场走低，新增矿山产能很少，近两年国内矿石产量增长也主要是原有产能的发挥。随着国内矿石需求的激增，目前国内企业对矿山的建设投入力度正在增大，如攀枝花龙蟒红格铁矿项目、马钢霍邱矿山项目、酒钢黑沟矿山 300万吨项目、首钢宁城桦树林100万吨项目、安阳奥瑞特矿业300万吨项目、中加200万吨项目、安钢舞阳铁山红矿300万吨项目、昆钢大红山铁矿400万吨项目、马钢南山高村500万吨项目、唐钢司家营矿700万吨项目、攀钢白马矿山650万吨项目、包钢白云西矿750万吨项目、鞍钢胡家庙子矿山1000万吨项目、马坑矿山200万吨项目等等。按我们不完全统计，目前在建拟建的30多个矿山项目的原矿石产能在1亿吨以上，项目多数将在2005-2007年投产，考虑民间矿点产量增长及淘汰部分矿山产能，预计2005年我国成品矿供应增加量在2000万吨以上，2006年也将在2000万吨左右。不过由于目前民间采矿量占我国总产量的一半以上，其受矿石市场价格波动影响较大，加之国内矿石后续资源不足，所以2006年以后国内矿石产量增幅可能下降。
从国外铁矿石供应增长情况看，世界铁矿资源丰富，全球铁矿资源大约为8000亿吨，金属含量2300多亿吨，有的还没有被完全开发，如澳大利亚、俄罗斯、乌克兰、西非地区，在质量和数量上均有很大增长空间。而现在矿石市场供应紧张仅是由于目前产能不足造成的，而这种紧张仅是短期的和有限的，新增产能会逐渐增加，由于供需双方长期的利益必将使供应量的波动趋于平稳。按目前各矿山扩建情况看，今后几年世界范围内铁矿石产能增加可能会达到50%，可以满足未来市场需求。如今世界三大铁矿石生产企业正在积极投资扩大产能，力拓公司到2006年约增产5000万吨，到2010年再增产4000万吨；BHP公司到2007年将增加3500-4000万吨，到2010年再增3000万吨，CVRD公司到2010年将增加7000万吨左右；而福蒂斯丘金属集团明年将开工建设5000万吨新矿山；几内亚4500万吨宁巴山铁矿开发项目已启动；另外智利CAP、南非昆巴、巴西CSN、澳波特曼矿业以及印度、俄罗斯等国家和公司都在进行扩建。预计2005-2010年全球新增铁矿石产能超过3亿吨，全球铁矿贸易量将从2003年的5.2亿吨增长到9亿吨，其中2005年可增长到6.45亿吨，2006年将增长到7.25亿吨。当然实际上国外各矿山建设规模会受到当期国际矿石市场波动而变化，适应提前或延后也属正常，同时由于印度经济发展较快，未来该国钢铁需求将有大的增长，目前该国正拟建钢铁厂，所以今后该国自用矿石量将有大的增加，出口增长空间会减少。
2004年全球铁矿石贸易量大约为5.85亿吨，较上年增加6500万吨。从矿石消耗上看，2004年全球高炉生铁产量为7.13亿吨，较2003年约增加5800万吨，除去中国增产的4950万吨（占85%），其它国家增产约900万吨。其中独联体国家增产350万吨，南美国家增产250万吨，欧盟及其它欧洲国家生铁增产350万吨，东亚地区的日本、韩国、台湾增产100万吨，美国减产100万吨。其中欧盟、日本、美国等依靠进口矿石生产高炉生铁的国家生铁增量约为300万吨，2004年其矿石进口增量在500万吨，而2004年全球铁矿石贸易增量为6500万吨，中国进口增量占90%，2005年我国生铁产量继续保持高速增长，当年全球6000万吨的矿石贸易增量大部分仍将出口到中国。从数量上考虑，按照目前各国生铁产量情况推算，预计2005年世界其它主要矿石进口国生铁产量增量350万吨左右，即增加矿石进口量为600万吨左右，我国可进口矿石增量为5400万吨，总进口量达到2.62亿吨。加上国内成品矿产量2.23亿吨，2005年我国成品矿供应量为4.85亿吨，可满足3.03亿吨生铁需要。同理2006年最大矿石供应量为5.7亿吨，可满足3.55亿吨生铁需要。
根据以上初步计算，预计2005年国内最大矿石供应量约4.85亿吨，而从国内高炉产能方面看，2004年国内高炉产能已近3.2亿吨，今年还将有4500万吨以上新产能投产，产能对应的产量数可达3.3亿吨，矿石供应并不能满足国内高炉产能需要，这一方面限制了国内生铁产量，但也可能使国内矿石市场供应仍显紧张。当然由于国内钢铁市场需求所限，我国生铁产量不可能达到3.3亿吨。而从今年矿石市场形势看，矿石价格仍将高位震荡运行。首先，目前运输紧张的局面包括国际海运和国内铁路运输在2005年难有根本改变，这种紧张也将传递到矿石市场，加之2005年国际油价仍将仍将高位浮动，这也会支撑进口矿石成本。其次，虽然由于2005年国内高炉产能将达到3.7亿吨，可实现产量在3.3亿吨，而今年矿石供应量将限制部分高炉产能得不到充分发挥，这可能会造成部分企业之间在局部时段里抬价抢矿。再次虽然国际主要矿石供应商在大规模进行扩产，但2005年矿石供应总量增幅有限，在我国进口矿石需求逐年大幅增长，以及前期美元走软的情况下，外商利用这点大幅提价。在今年的国际铁矿砂2005-2006财年的价格谈判中，铁矿砂价格的增幅已比2004-2005财年增加71%以上。从另一方面看，如果矿石价格涨幅过大，生产长材的企业将难以承受，国内对矿石的需求也将随之减少，进而影响矿石价格。同时一些民间采矿量波动性大一些，在矿石市场价格高位时，实际产量可能增加的多一些，而一旦钢铁市场出现回落，则矿石价格也将大幅回落，民间采矿量可能就会萎缩。综上所述，预计2005年我国矿石市场整体仍显偏紧，紧张程度与2004年大体相当。其中进口矿石价格受供应商提价及海运紧张因素影响，价格将在高位。而国内矿石市场资源总体不算充足，并且价位还将受到进口矿石价格上涨的支撑，但同时其价格受国内钢材市场走势影响又较大，预计今年国内矿粉价格将会随局部时段供需变化和钢市走势而波动。
从铁矿石供应的长期发展形势看，2006-2007年国内矿石供应增量虽然可能下降，但随着国外矿山新增产能的大规模投产和运输条件的改善，国际市场矿石供应增量较大，年增可达8000-9000万吨，通过大量进口可以弥补国内矿石产量增量不足，有利于矿石市场供求形势的稳定。而且2006年后我国钢铁市场需求增幅减弱，矿石需求增速也将受到影响，同期国际矿石供应仍会保持较大增长，即我国矿石供应紧张局面得到较大改善。这将会影响到国内矿石市场，但考虑到当年进口矿石价格的回落幅度有限，这对国内矿石价格也将产生一定支撑，即国内矿石下滑幅度也有限。但如果国内钢铁需求增幅减弱持续的时间过长，钢材价格跌幅过大，则国外矿山扩建进程也会慢下来，进而影响矿石供应增量。整体上看，2010年前我国矿石进口仍将保持增长，但矿石进口增幅会减弱。而矿石价格也将在2006年保持高位后出现回落。
由于今后五年内我国进口矿石仍将保持增长态势，目前国内外港口扩建力度正在加大，其中2004年国内的大连港30万吨矿石码头和天津港20万吨级矿石码头已投产，另外湛江、日照、曹妃甸等港口也在建拟建20万吨以上的矿石码头，几年内将先后投产，这有助于提高我国矿石进口量。同时，今后我国钢铁工业对外矿石依赖程度会逐步升高，而这种原料来源的战略转移将会导致我国钢铁工业布局发生相应改变。随着这些进口矿石码头的建成，今后临海及濒临沿海的钢铁产能将有大的增长。另外在国内铁矿石产量增长极为有限的情况下，随着我国钢铁工业的发展，目前国内许多钢铁企业积极开拓国际市场，参与到全球矿石供应生产体系当中，现在已有宝钢、武钢、马钢、沙钢、唐钢、南钢、首钢、昆钢、鞍钢、通钢等钢铁企业和一些贸易企业在国外投资开矿，开矿地区包括澳大利亚、越南、秘鲁、蒙古、俄罗斯、朝鲜等国，并且一些项目是由几个企业联合投资的。今后国内企业到国外投资开矿这一趋势将会持续下去。（亦木 Mysteel.com资讯部组稿，请勿转载）
