六月无缝管震荡徘徊

概述：5月国内无缝管价格依然呈现弱势盘整态势，无论出厂报价或是现货价格，都较上月有小幅下降。同时，国内产量及库存出现双下降局面，或是给未来走势带来一定利好政策。进出口方面继续呈现上升态势，只是对于国内价格影响有限。对于6月国内无缝管价格走势，考虑到无缝管自身的滞后性，加上目前国内钢材价格整体走势依然处在底部徘徊，因此预计全国6月无缝管价格将继续表现为底部震荡徘徊的态势。

一、国内市场

（一）生产情况

2014年4月份钢材产量为9249.4万吨，产量同比增长5.4%，环比下降3.3%，可以看见虽然与去年同期相比增幅依然存在，但从今年走势来看国内钢材产量呈现下降态势，但幅度较小。4月份钢管产量为805.8万吨，占钢材总产量的8.48%。

4月全国无缝管产量275.2万吨，同比下降2.86%。今年以来首次出现同比下降的情况，市场订单数量不足是导致厂内生产量下降的主要原因。

虽然四月份一直以来都是传统旺季时节，但从今年市场整体需求表现来看，大户备货积极性下降，下游终端采购力度减弱，导致目前整个市场对于无缝管产品需求的快速下滑，因而产能下降也就在情理之中。

（二）单月产量

统计数据显示，4月全国无缝管产量275.2万吨，同比下降2.86%，今年首次出现下降情况。

图1： 2005-2014年无缝管分月产量统计图

数据来源：我的钢铁网——钢管部

(三)日均产量

4月全国无缝管日均产量8.88万吨，较3月份出现一定程度下降，由此可见市场需求较差。

 

图2： 2005-2014年无缝管日均产量统计图

数据来源：我的钢铁网——钢管部

（四）管材比

2014年4月份钢材产量为9249.9万吨，较去年同期下降3.3%。4月份管材比为8.08%，较3月呈现下降态势。

 

图3：管材比统计图

数据来源：我的钢铁网——钢管部

二、进出口情况

（一）、4月份我国无缝管出口量小幅上涨

图4：2002年到2014年4月无缝管出口量柱形图（单位：万吨）

数据来源：我的钢铁网---钢管部

    4月份我国无缝管出口量为41.12万吨，出口环比增加8.61%，同比增加8.63%。

图5：2008年到2014年4月我国无缝管出口量与其出口平均单价的曲线图（单位：万吨）

数据来源：我的钢铁网---钢管部

 2014年4月我国无缝管出口平均价为1281.12美元/吨，较3月1316.44美元/吨下跌35.32美元/吨。

图6：2014年4月份无缝管各品种出口比重图（单位：万吨）

数据来源：我的钢铁网---钢管部

4月石油天然气钻探无缝管、石油天然气道无缝管、地质钻套无缝管、锅炉管和其他无缝管出口量分别为17.34万吨、19.06万吨、0.14万吨、1.44万吨和7.13万吨。在占比这块，石油天然气道无缝管所占比重最大，占比42.26%，地质钻套无缝管本月占比最少，为0.30%。

在出口增长比例上，只有石油天然气钻探无缝管出现下滑，其他的均有小幅上调，石油天然气道无缝管、地质钻套无缝管和锅炉管和其他无缝管都有一定程度上的增加，幅度分别为2.75、0.08%和1.59%和0.35%。

 从出口地区来看，14年4月出口量超2万吨的国家有6个，分别为印度、委内瑞拉、阿拉伯联合酋长国、伊朗、韩国和印度尼西亚，数量为3.53万吨、3.08万吨、2.86万吨、2.78万吨、2.52万吨和2.10万吨。

 从输出地区来看，4月我国无缝管出口比重较大的地区，2万吨以上的地区有8个，按照出口量的比重排序分别是江苏、天津、山东、湖南、河北、四川、安徽和上海（3月是江苏、天津、湖南、山东、四川和河北）。4月份无缝管出口量最多的地区是江苏，达到11.12万吨，占出口总量的24.65%，遥遥领先；其次是天津本月出口量达8.46万吨，占出口总量的18.75%；山东本月出口量到5.27吨，占出口总量的比重11.69%；湖南本月出口量4.93万吨，占出口总量的比重10.93%；河北出口量为3.67万吨，占出口总量的比重分别为8.12%，四川出口量为2.64万吨，占出口总量的比重分别为5.85%，安徽和上海本月的出口量分别为2.29万吨和2.02万吨，站占出口量的比重分别为5.08%和4.48%。

 

（二）、4月份无缝管进口量增加

图7：2004年到2014年4月无缝管进口量柱形图（单位：万吨）

数据来源：我的钢铁网---钢管部

   4月我国无缝管进口量为2.68万吨，环比增加34.38%，同比增加94.61%。

图8：2008年到2014年4月我国无缝管进口量与其进口平均单价的曲线图（单位：万吨）

数据来源：我的钢铁网---钢管部

 4月份无缝管进口平均价为4766.25美元/吨，较3月分5524.20美元/吨跌757.94美元/吨。

图9：2014年4月份无缝管各品种进口比重图（单位：万吨）

数据来源：我的钢铁网---钢管部

从进口品种来看4月份石油天然气钻探无缝管进口数量为0.91万吨，占无缝管进口量的33.92%；其他无缝管进口量为0.92万吨，占进口总量的34.29%；锅炉管进口数量为0.80万吨，占进口量的29.74%；石油天然气道无缝管和地质钻套无缝管进口数量在0.05万吨和0.006万吨，分别占据本月无缝管进口的1.82%和0.24%。

4月我国无缝管出口比重较大的地区，2万吨以上的地区按照出口量的比重排序分别是江苏、广东、上海、山东和天津（3月是江苏、天津、湖南、山东、四川和河北）。4月份无缝管出口量最多的地区是江苏，达到6554.31吨，占出口总量的24.44%，遥遥领先；其次是广东本月出口量达3755.43吨，占出口总量的14.01%；上海本月出口量到3741.68吨，占出口总量的比重13.95%；山东本月出口量2616.54吨，占出口总量的比重9.76%；天津出口量为2585.89吨，占出口总量的比重分别为9.64%。

（三）、4月份我国无缝管净出口量增加

   4月我国无缝管净出口量为42.43万吨，较上月相比增加3.10万吨，环比增加7.88%，同比增加5.68%。

图10:2008年1月到2014年4月无缝管净出口量曲线图（单位：万吨）

数据来源：我的钢铁网---钢管部

本月无缝管无论进口或是出口数量相对3月份都有所增加，但是无缝管的进口量要比出口量多。这说明两个现象：一是无缝管的需求在不停的增长；二是国内生产技术还有待提高。国内无缝管过剩的产量，通过出口国外，一定程度上减少了国内销售的压力。

三、国内需求

4月全国无缝管产量275.2万吨，出口量为41.12万吨，进口量为2.68万吨。无缝管表观消费量为236.76万吨。

 

 

图11：2007-2014年生产与表观消费比较（单位：万吨）

数据来源：我的钢铁网---钢管部

四、市场表现

（一）国内无缝管市场运行情况

5月全国无缝管整体运行情况表现不佳，尽管市场并未出现价格上的大幅下滑，但成交方面下滑表现较为严重。部分地区甚至成交量较去年同期出现减半的局面，由此可见当前下游市场对于无缝管需求的低迷。

本月无缝管主要市场价格请详见下图：

 

 

 

图12：2014年5月份无缝管市场108*4.5（8162）价格走势（单位：元/吨）

数据来源：我的钢铁网---钢管部

 

 

图13：2014年5月份无缝管市场219*6（8162）价格走势（单位：元/吨）

数据来源：我的钢铁网---钢管部

 

1、价格方面：

由上面2张图可以看出，无缝管价格走势整体趋于平稳，部分地区在下旬出现过一次较为集中的跌价，但与其他普材产品相比，无缝管价格变动幅度不大，且市场长时间保持价格方面的平稳，仅仅是在实际成交过程中根据订单数量进行优惠返补，由此也可以看出无缝管与大部分传统钢材产品的不同之处。

2、成交方面：

从多个城市反馈的信息来看，五月份的全国无缝管市场整体成交表现呈下降态势，其中部分地区大户日成交量较去年同期下滑30-40%，个别商家甚至超过50%，其中新增订单的大幅缩减是导致目前市场成交长期疲软的重要因素。而传统客户方面，一方面是终端市场自身的需求萎缩，导致了采购力度的减小，另一方面，在面对成本日益提升的市场环境下，商家尽可能的采用其他产品代替现有品种，导致市场对于无缝管需求日益下降。

 

（二）钢厂价格调整

1、原料情况

五月来，江苏和山东两地原料价格只是小幅松动，跌幅整体收窄。目前两地钢厂资源依旧不多，规格不齐。山东地区由于即将迎来麦收，厂家所聘用工人多为农民，因此无缝钢管生产规模将快速缩减。市场方面，一个月来，出货情况很一般，虽月初开市，期螺强势走高，建材市场小幅反弹，商家悲观心态有所改善，但市场交易氛围日渐清淡，整体钢市不尽如人意，现阶段多数商家心态并不乐观。价格方面，由于库存偏少，因此具有一定的低价支撑，虽本月调价并未如上月变动较大，但为刺激商家，加速出货，在实际成交中优惠政策未减少。

下图为5月全国主要城市管坯具体价格详见下表：

表1：5月全国主要城市热轧管坯结果比对表

热轧管坯	上海	杭州	无锡	烟台	常州	江阴	潍坊	天津	临沂	重庆
2014-5-4	3410	3410	3410	3170	3380	3340	3170	3300	3180	3550
2013-5-30	3310	3330	3310	3070	3300	3270	3070	3210	3090	3580
涨跌	-100	-80	-100	-100	-80	-70	-100	--90	-90	+30

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

数据来源：我的钢铁网---钢管部

 

上面列举的是各个城市的价格调整，以下是几个主要管坯企业在本月内的调价政策，可以看的出在这一个月中管坯企业的价格大致走向：

 

表2：5月管坯企业调价统计（不完全统计）

时间	生产单位	规格	调整幅度	列表价格	备注
5月8日	东方特钢	20#	-10	3360
5月 9日	东方特钢	20#	-10	3350
5月11日	淮钢	20#	-50	3510	以上价格均含税，含税贴息6.5‰
5月11日	长强钢铁	20#	-40	3410
5月14日	淮钢	20#	-30	3230	以上为含税挂牌现款价，吨钢承兑贴息加价100元/吨
5月30日	东方特钢	20#	-20	3290	以上为常州西港价

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

备注：由于厂家挂牌价格和市场销售价格差异，请同时参考每日各地管坯行情（单位：元/吨，现款）。

数据来源：我的钢铁网---钢管部

下月预测分析：

整体看来，热轧管坯市场库存趋少，规格稀缺情况渐重。无缝管市场的弱势运行使得市场需求持续疲软，市场成交的不温不火使得贸易商后市预期偏悲观，6月作为传统淡季，需求面难有释放，同时行业资金依旧偏紧，故热轧管坯行情难有好的表现。综上，预计管坯价格继续弱稳运行。

2、管厂情况  

整个五月份国内无缝管厂价格调整力度不大，多数厂家维持上月水平，已出文厂家方面，仅山东临沂地区出现50元/吨下跌，其他如包钢、通钢磐石等价格均维持上月水平。从此番表现情况看，国内订单不足，出口压力逐步增大是导致目前厂内生产不足的主要原因。而管坯价格方面虽然五月有所调整，但与四月相比已有所减弱，同时考虑到前面所说的订单不足的问题，因此无缝管厂自身购买管坯意愿同样不足，如此恶性循环之下，管坯和无缝管价格都表现出不温不火的态势，价格前行举步艰难。

而对于六月走势，国内多数管厂继续持悲观心态，即使如山东临沂、聊城等价格已出全国最低的地区，对于未来价格仍然表现悲观，认为在目前大环境不景气的情况下，指望价格反弹难度较大，尤其是目前各家自身资金压力较大，没有哪家愿意冒资金风险去试探性拉涨操作，大部分厂家只能采取一单一议的模式进行销售，而表价方面则多持平稳。

 

表3：国内管厂调价表（单位：元/吨）

 

备注：价格调整详情详见我网钢管频道出厂价格栏目（单位：元/吨）

数据来源：我的钢铁网---钢管部

 

五、市场展望

5月的全国无缝管价格继续在不温不火的盘整态势中结束，单从价格方面来看，下跌幅度明显收窄，但市场心态及成交表现依然季度萎靡，且丝毫不见反弹迹象，随着时间逐步进入夏季时节，传统淡季的到来势必将对无缝管价格进行新一轮的冲击，因此笔者预计6月全国无缝管价格将继续保持弱势盘整态势，部分地区仍然可以有50-100元/吨下滑空间存在，具体情况如下：

首先，国内资金面紧张局面不但未见改善，同时随着六月的到来，半年期贷款期限将至，相当一部分厂家及贸易商还款压力陡增，势必造成在接下来的6月份销售压力提升，而在目前如此环境下，要想取得较为理想的业绩指标，价格优势将成为很重要的一个环节。

其次，国内政策的不明确性，使得市场目前对于后市走势的看法较为分散，尤其是房地产这样的重点行业，目前各地政府到底是继续采取限购、限制降价的政策，还是放宽政策，将一定程度上决定了市场对于钢材产品的需求度。否则一旦进入销售淡季，市场目前的局面或将进一步下探。

不过需要注意的是，目前国内市场库存整体水平此前已大幅下降，虽然未必达到市场完全的心里预期，但至少从一个侧面说明当前市场库存在后期有补货空间，尤其是当前已有部分资源出现紧张的态势，可能会对未来一段时间的钢价形成强有力的支撑，而一旦随着时间的推移，这股紧张局面的逐步扩大，或将带动钢材价格逐步出现反弹，而无缝管价格虽然有一定滞后期，但在当前市场局面下，其反应周期已明显提升，一旦前期所释放的政策及项目真正落到实处，未来市场还是有反弹空间存在。

（Mysteel.com钢管部编辑 未经许可 请勿转载）

责任编辑：成晓好 021-26093338 13524217776

资讯监督：李记红021-26093332 13651656802