5日期焦全景图：市场延续缩量上行 主力机构维持偏空持仓
2013-07-05 17:21 来源：钢联资讯
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钢联期货：焦炭期货每日全景分析表
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日 期
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2013年7月5日
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层面
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影响因素
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细分因素
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因素描述
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影响周期
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多空影响
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重要性
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基本面分析
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焦炭现货
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出厂价格
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山西忻州地区二级冶金焦下调50元/吨，现焦承兑出厂含税价报1050元/吨，成交差；济宁焦炭价格小幅下调，现二级焦1220元/吨（Mt10），准一级焦1280元/吨（Mt7），均为出厂含税价格
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短期
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偏空
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★★★★☆
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采购价格
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邢台焦炭价格下调30元/吨，现准一级冶金焦到厂含税主流1210-1240元/吨；广州荔湾地区焦炭采购价下调40元/吨，现二级主流到厂1440-1450元/吨
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短期
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偏空
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★★★★☆
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市场心态
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国内焦炭现货市场弱势运行，局部地区市场焦价小幅下调，市场成交一般。
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短期
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偏空
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★★★★☆
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原料市场
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焦煤市场
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国内焦煤市场以弱势下行为主，主要焦煤市场报价混乱，煤企受各方面压力与钢厂议价下调以保量出货，成交较为稳定的中小型企业对后期市场不够看好，煤价下跌尚有空间。湖南娄底主焦煤价格下调，A7V24S0.7G80-83Y17-19MT7车板含税价1120元/吨。
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短期
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偏空
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★★★☆☆
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采购价
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山东潍坊地区焦煤采购价有降，主焦山西1120元/吨，降40元，1/3焦黑龙江1025元/吨，贫瘦河南1050元/吨，气煤山东910元/吨，均为到厂含税价
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短期
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偏空
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★★★★☆
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宏观分析
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经济增长
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一季度国内生产总值(GDP)同比增长7.7%，低于市场预期的增长8.1%，也低于去年第四季度GDP增长7.9%，国内经济恢复情况仍偏弱。
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中期
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偏多
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★★★★☆
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货币供应
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周四央行公开市场再度零操作， 7月到期资金仅2910亿，央行进一步释放出平抑资金面的信号
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短期
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中性
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★★★☆☆
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指标分析
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1、中国6月汇丰制造业PMI预览值降至48.3，创九个月低位，且为连续两个月陷入萎缩(在荣枯线50下方)，上个月该终值为49.2。
2、1~5月，房地产投资同比上涨20.6%，增幅比1~4月回落0.5个百分点；房屋新开工面积增长1%，增速比1~4月回落0.9个百分点；开发企业土地购置面积下降13.1%，降幅比1~4月扩大4.5个百分点；商品房销售面积增长35.6%，增速回落2.4个百分点。 3、2013年1-5月份，全国固定资产投资（不含农户）131211亿元，同比名义增长20.4%，增速比1-4月份回落0.2个百分点。从环比看，5月份固定资产投资（不含农户）增长1.43%。。 4、5月份,我国全社会用电量同比增长5%,增速较4月回落1.8个百分点。另据统计5月发电量同比增长4.1%,较4月下滑2.1个百分点。电力供需增速维持低位反应总体经济,尤其是工业增长放缓。 |
中期
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偏多
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★★★★☆
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突发事件
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经济事件
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-
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中期
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偏空
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行业事件
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国家将出台严厉的环保措施
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短期
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利多
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金融面分析
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期现对比
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期现价差
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天津港准一级与j1401价差-45元
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短期
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中性
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★★★☆☆
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跨期价差
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1307与1401价差为-64元
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短期
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中性
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★★★☆☆
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技术分析
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趋势分析
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期货1401合约今日市场市场中期趋势维持底部宽幅震荡格局，短期出现反抽
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压力支撑
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中线支撑1400，压力1700；短线压力1520，支撑1400
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资金解读
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成交持仓
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全天成交100.4手，减19.9万手；持仓26.4万手，减少1.0万手
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短期
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中性
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★★★☆☆
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机构持仓
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从盘后持仓看，今日市场主力机构多空均小幅增加。多单方面：北京中期增持3538手，中证期货减持1790手；空单方面永安期货减持1074手，浙商期货和中证期货增持合计3017手。今日中证期货净多单出现缩减，主力机构维持空单持有集中度较高。
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短期
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偏空
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★★★☆☆
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场内资金
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今日多头资金偏多，连焦1401合约多开22.15%，空开23.97%，空平22.80%，多平21.53%
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短期
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偏空
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★★★☆☆
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总结
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今日连焦主力1401合约今日市场维持高位震荡，市场对于短期仍偏向谨慎，市场资金小幅流出。从现货观察，焦炭焦煤市场并未出现明显起色，市场价格依旧维持阴跌。从趋势来看，市场依旧处于空头市场，但今日收复10日以及5日均线，市场短期延续看涨趋势，但成交出现明显弱化，市场反弹高度有限。从机构持仓来看，主力机构的持仓延续1309合约偏空持仓，并且本周的空单密集度明显提高。操作方面，由于短期谨慎看多，因此短多日内操作为主，空单则观望，可逢高扑空，等待短期上行趋势反转为主。
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