3日期焦全景图：螺纹大涨焦炭大跌 市场大幅增空
2013-07-03 17:24 来源：钢联资讯
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钢联期货：焦炭期货每日全景分析表
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日 期
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2013年7月3日
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层面
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影响因素
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细分因素
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因素描述
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影响周期
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多空影响
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重要性
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基本面分析
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焦炭现货
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出厂价格
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山西介休地区焦炭价格下调20元/吨，现二级冶金焦出厂含税价报1160-1170元/吨；河南焦炭市场价格稳，现主流报价二级1160-1170元/吨，准一级1200-1230元/吨，一级1300元/吨，以上均为承兑出厂含税价
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短期
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偏空
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★★★★☆
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采购价格
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萍钢（九江）焦炭采购价普降40元/吨，河南（MT5）、山东（MT7）准一级焦到厂含税价均1330元/吨；营口焦炭降，一级1380元/吨，准一级1350元/吨，二级1300元/吨，均为到厂含税价
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短期
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偏空
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★★★★☆
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市场心态
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国内焦炭现货市场弱势下行，部分地区调整市场焦价和钢厂接收价格，市场成交一般
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短期
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偏空
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★★★★☆
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原料市场
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焦煤市场
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国内炼焦煤市场延续弱势，山西焦煤资源跌幅较前期有所收窄，市场悲观度有增无减。山西灵石高硫肥弱势下行，现A9.5S1.5-1.8V30G85Y25出厂含税780-810元/吨，成交一般。
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短期
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偏空
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★★★☆☆
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采购价
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云南师宗炼焦煤市场平稳，主焦A14-15V19-20S<0.6G>70MT10到厂含税价800元/吨。
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短期
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偏空
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★★★★☆
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宏观分析
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经济增长
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一季度国内生产总值(GDP)同比增长7.7%，低于市场预期的增长8.1%，也低于去年第四季度GDP增长7.9%，国内经济恢复情况仍偏弱。
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中期
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偏多
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★★★★☆
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货币供应
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6月25日的公开市场操作中选择了“无为而治”。其中3个月期央票询而不发，也未进行正、逆回购。不过，由于当日的120亿元正回购到期，相当于为市场投放了上述规模的流动性。
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短期
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中性
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★★★☆☆
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指标分析
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1、中国6月汇丰制造业PMI预览值降至48.3，创九个月低位，且为连续两个月陷入萎缩(在荣枯线50下方)，上个月该终值为49.2。
2、1~5月，房地产投资同比上涨20.6%，增幅比1~4月回落0.5个百分点；房屋新开工面积增长1%，增速比1~4月回落0.9个百分点；开发企业土地购置面积下降13.1%，降幅比1~4月扩大4.5个百分点；商品房销售面积增长35.6%，增速回落2.4个百分点。 3、2013年1-5月份，全国固定资产投资（不含农户）131211亿元，同比名义增长20.4%，增速比1-4月份回落0.2个百分点。从环比看，5月份固定资产投资（不含农户）增长1.43%。。 4、5月份,我国全社会用电量同比增长5%,增速较4月回落1.8个百分点。另据统计5月发电量同比增长4.1%,较4月下滑2.1个百分点。电力供需增速维持低位反应总体经济,尤其是工业增长放缓。 |
中期
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偏多
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★★★★☆
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突发事件
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经济事件
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-
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中期
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偏空
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行业事件
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大矿出厂价格进入价格调整窗口
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短期
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利多
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金融面分析
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期现对比
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期现价差
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天津港准一级与j1401价差-26元
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短期
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中性
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★★★☆☆
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跨期价差
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1307与1401价差为-45元
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短期
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中性
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★★★☆☆
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技术分析
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趋势分析
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期货1401合约今日市场市场中期趋势维持底部宽幅震荡格局，短期趋势再度弱化
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压力支撑
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中线支撑1400，压力1700；短线压力1520，支撑1400
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资金解读
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成交持仓
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全天成交157.7手，增41.7万手；持仓28.0万手，增4.3万手
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短期
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中性
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★★★☆☆
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机构持仓
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从盘后持仓看，今日市场主力机构多空均大幅增加，多单方面，中证期货增持3968手，国贸期货和中国国际合计增持3941手；空单方面永安期货增持3652手，浙商期货和国海良时合计增持3373手。今日主力资金均大幅增持，但目前1401合约空单密集度较上周明显提升。
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短期
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偏空
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★★★☆☆
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场内资金
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今日多头资金偏空，连焦1401合约多开20.16%，空开28.07%，空平22.65%，多平21.21%
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短期
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偏空
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★★★☆☆
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总结
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今日连焦主力1401合约今日市场放量下行，市场再度逼近1413的低点。现货市场，维持阴跌趋势，近期钢材市场出现回暖，但并未带起焦炭市场，成交依旧维持疲弱态势。今日期螺大幅反弹，而焦炭则象征性的反抽后再度下行，市场空单大幅增加。从趋势来看，市场短期或将再度考验底部支撑，或将再创历史本轮下行新低。操作方面，市场延续偏空操作，由于下游期螺出现大幅反弹，一日内逢高做空，日内了结，多单维持观望等待机会。
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