1日期焦全景图：缩量增仓上行 市场做多资金有所增加
2013-07-01 17:21 来源：钢联资讯
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钢联期货：焦炭期货每日全景分析表
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日 期
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2013年7月1日
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层面
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影响因素
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细分因素
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因素描述
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影响周期
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多空影响
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重要性
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基本面分析
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焦炭现货
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出厂价格
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山东淄博焦炭价格下跌，现二级冶金焦Mt8出厂含税价1200-1220元/吨；山西地区焦炭市场价格盘整，现山西二级主流1050-1080元/吨，一级1200-1230元/吨左右，均为承兑出厂含税价格
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短期
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偏空
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★★★★☆
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采购价格
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河北唐山地区冶金焦弱势小幅下调，二级焦1270-1300元/吨，准一级1310-1350元/吨降20，均为到厂含税价；6月份凌钢焦炭结算价普降，现一级1420元/吨降115元/吨，准一级1380元/吨降85元/吨，二级1330元/吨降80元/吨，均为到厂含税价
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短期
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偏空
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★★★★☆
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市场心态
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国内焦炭现货市场以稳为主，个别地区焦价小幅下跌，市场成交无起色
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短期
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偏空
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★★★★☆
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原料市场
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焦煤市场
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国内炼焦煤市场延续弱势，山东地方矿挂牌价格下调，山西及其他地区价格无较大波动。具体行情如下：山西吕梁孝义高硫肥煤弱势维稳，现S1.8G88V30A10出厂含税820-850元/吨，成交一般
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短期
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偏空
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★★★☆☆
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采购价
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山东潍坊地区焦煤采购价稳，主焦山西1160元/吨，1/3焦黑龙江1025元/吨，贫瘦河南1050元/吨，气煤山东910元/吨，均为到厂含税
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短期
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偏空
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★★★★☆
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宏观分析
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经济增长
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一季度国内生产总值(GDP)同比增长7.7%，低于市场预期的增长8.1%，也低于去年第四季度GDP增长7.9%，国内经济恢复情况仍偏弱。
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中期
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偏多
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★★★★☆
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货币供应
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6月25日的公开市场操作中选择了“无为而治”。其中3个月期央票询而不发，也未进行正、逆回购。不过，由于当日的120亿元正回购到期，相当于为市场投放了上述规模的流动性。
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短期
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中性
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★★★☆☆
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指标分析
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1、中国6月汇丰制造业PMI预览值降至48.3，创九个月低位，且为连续两个月陷入萎缩(在荣枯线50下方)，上个月该终值为49.2。
2、1~5月，房地产投资同比上涨20.6%，增幅比1~4月回落0.5个百分点；房屋新开工面积增长1%，增速比1~4月回落0.9个百分点；开发企业土地购置面积下降13.1%，降幅比1~4月扩大4.5个百分点；商品房销售面积增长35.6%，增速回落2.4个百分点。 3、2013年1-5月份，全国固定资产投资（不含农户）131211亿元，同比名义增长20.4%，增速比1-4月份回落0.2个百分点。从环比看，5月份固定资产投资（不含农户）增长1.43%。。 4、5月份,我国全社会用电量同比增长5%,增速较4月回落1.8个百分点。另据统计5月发电量同比增长4.1%,较4月下滑2.1个百分点。电力供需增速维持低位反应总体经济,尤其是工业增长放缓。 |
中期
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偏多
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★★★★☆
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突发事件
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经济事件
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央行谨慎注入流动资金
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中期
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偏空
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行业事件
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-
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短期
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利多
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金融面分析
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期现对比
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期现价差
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天津港准一级与j1401价差-47元
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短期
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中性
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★★★☆☆
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跨期价差
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1307与1401价差为-66元
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短期
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中性
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★★★☆☆
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技术分析
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趋势分析
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期货1401合约今日市场市场中期趋势维持底部宽幅震荡格局，短期趋势再度弱化
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压力支撑
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中线支撑1400，压力1700；短线压力1520，支撑1400
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资金解读
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成交持仓
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全天成交104.4手，减33.4万手；持仓23.2万手，增0.9万手
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短期
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中性
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★★★☆☆
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机构持仓
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从盘后持仓看，今日市场主力机构变动偏多，多单方面，永安期货和浙江新世纪增持2992手多单，中证期货减持1850手；空单方面海通期货减持1021手，鲁证期货增持2217手。今日主力增多意图较为明显，永安1401合约净多单有所增加。
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短期
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偏空
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★★★☆☆
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场内资金
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今日多头资金偏多，连焦1401合约多开22.94%，空开22.35%，空平24.60%，多平19.51%
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短期
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偏空
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★★★☆☆
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总结
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今日连焦主力1401合约今日市场底部震荡为主，市场成交有所降低，持仓明显增加，市场抄底资金延续活跃态势。从现货来看，目前上游焦煤再度进入调价窗口，市场心态有所转弱。去趋势来，市场延续弱势下行格局不变，今日上游焦煤价格进一步走低或将拖累焦炭的企稳时间。从永安目前来看，市场进入底部区间成为大概率事件，但何时走入反弹上涨，则要关注现货价格的企稳为主。操作方面，延续区间震荡偏空的操作为主，逢高抛空。
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