19日期焦全景图:市场移仓换月加速经行
2013-06-19 21:52 来源:钢联资讯
钢联期货:焦炭期货每日全景分析表
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日 期
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2013年6月19日
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层面
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影响因素
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细分因素
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因素描述
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影响周期
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多空影响
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重要性
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基本面分析
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焦炭现货
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出厂价格
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山东临沂冶金焦市场有降,现二级冶金焦(Mt7)现汇1200元/吨降20,承兑1238元/吨降20,均为出厂含税;山西晋城地区冶金焦价格降30,现二级焦承兑出厂含税报1150元/吨
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短期
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偏空
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★★★★☆
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采购价格
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江西萍钢(九江)焦炭采购价降30,河南、现山东准一级冶金焦到厂含税价报1370元/吨
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短期
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偏空
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★★★★☆
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市场心态
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国内焦炭现货市场弱势下行,部分地区焦炭价格小幅下调,市场成交情况仍不乐观
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短期
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偏空
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★★★★☆
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原料市场
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焦煤市场
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国内炼焦煤现货市场持续低迷,主流价格弱势下行普遍较低,部分资源已临近成本,但短期内仍有下调空间,贵州六盘水盘县炼焦煤市场平稳运行,A10.0-10.5的主焦煤和1/3焦煤车板含税价1155元/吨。
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短期
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偏空
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★★★☆☆
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采购价
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昆明焦煤采购价稳,主焦A15报940元/吨;1/3焦A10.5报1130元/吨,盘江1205元/吨,中硫肥1355元/吨,均到厂含税价
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短期
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偏空
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★★★★☆
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宏观分析
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经济增长
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一季度国内生产总值(GDP)同比增长7.7%,低于市场预期的增长8.1%,也低于去年第四季度GDP增长7.9%,国内经济恢复情况仍偏弱。
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中期
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偏多
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★★★★☆
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货币供应
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5月份社会融资规模为1.19万亿元,比上月少5763亿元,比上年同期多424亿元。其中,当月人民币贷款增加6674亿元,同比少增1258亿元。
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短期
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中性
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★★★☆☆
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指标分析
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1、5月份中国制造业采购经理指数(PMI)为50.8%,比4月份回升0.2个百分点,分项指数中多数指数有所回升。但5月汇丰制造业PMI终值调降至49.2,创七个月来最低,经济复苏基础 可能还不牢固。
2、2013年1-4月份,全国房地产开发投资同比名义增长21.1%,增速比1-3月份提高0.9个百分点。其中施工面积同比增长17.2%,增速比1-3月份提高0.2个百分点;房屋新开工面积同比增长1.9%,1-3月为下降2.7%;土地购置面积同比下,同比下降8.6%,降幅比1-2月份降13.4个百分点。房地产行业总体表现较强。 3、2013年1-4月份,全国固定资产投资(不含农户)91319亿元,同比名义增长20.6%,增速比1-3月份回落0.3个百分点。从环比看,4月份固定资产投资(不含农户)增长1.63%,投资维持缓慢复苏格局。 4、今年前四月,中国发电量同比增长3.8%;其中,4月份发电量3994亿千瓦时,同比增长6.2%。主要受到基数低影响。 |
中期
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偏多
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★★★★☆
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突发事件
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经济事件
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世界银行下调今年全球经济增长预期至2.2%;热钱胜利大逃亡 新兴市场领跌全球股市
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中期
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偏空
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行业事件
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-
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短期
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利多
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金融面分析
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期现对比
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期现价差
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天津港准一级与j1309价差-39元
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短期
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中性
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★★★☆☆
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跨期价差
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1306与1309价差为-2元
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短期
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中性
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★★★☆☆
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技术分析
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趋势分析
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期货09合约今日市场市场中期趋势维持底部宽幅震荡格局,短期趋势有反抽需求
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压力支撑
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中线支撑1400,压力1700;短线压力1520,支撑1400
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资金解读
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成交持仓
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全天成交45.6手,减28.9万手;持仓18.9万手,减2.8手
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短期
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中性
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★★★☆☆
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机构持仓
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从盘后持仓看,资金移仓换月较为明显,1401合约中,中国国际增持2366手多单,永安增持3850手空单,永安期货维持净空单持有。1309合约,机构增仓较少,北京中期和光大期货增持合计超过3700手,多单均为小幅流出。
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短期
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偏空
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★★★☆☆
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场内资金
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今日多头资金偏多,连焦1309合约多开19.25%,空开19.24%,空平23.56%,多平20.15%
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短期
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偏空
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★★★☆☆
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总结
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今日连焦主力1309合约今日持续上行,目前市场移仓换月逐步加速进行。从现货来看,现货市场延续弱势阴跌,钢厂延续调低焦煤焦炭采购价格。从期焦趋势看来市场延续弱势上扬态势,次主力合约上涨幅度明显加大,市场目前依旧延续修复超跌指标。从资金来看,市场在远期合约多空分期度明显增大,而近期合约资金明显流出,以空单增持为主。操作方面,市场维持空近月多远月的操作策略,本轮反弹仍然持续,操作方面可考虑短多次主力合约
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