十月份铁矿石市场将以稳为主
2006-10-08 00:00 来源： 我的钢铁 作者：mysteel
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概述： 9月份矿石市场运行良好，成交有所放量，但价格并未出现大幅上涨，再加上目前北方钢厂已经进入冬储准备时期，虽然近年冬储意识仍然比较淡化，但其对经销商心态影响加大。在钢厂库存不足的情况下，国内矿市场出现小幅度上涨；而在国际铁矿石海运费大幅上涨的带动下，进口矿市场也表现良好，按目前形势来看，预计10月份铁矿石市场将以稳为主。
一、 本月国际铁矿石市场动态 06年铁矿石谈判的“硝烟”还未散尽，07年铁矿石谈判的“备战”工作又已经开始，再有两个月时间，2007年度全球铁矿石谈判将再度拉开帷幕。围绕明年的铁矿石价格，国内、国外各方近期均展开了行动，在近期平静的铁矿石市场背后，已经能够明显的感觉到各股“汹涌的暗流”。 国内动态： 1、9月12日，应中国钢铁工业协会的召集，宝钢、邯钢、首钢等全国70家钢企巨头的领导从全国各地汇聚江西南昌，参加钢协的一个“内部会议”。 此次会议的中心议题包括：铁矿石进口合同备案制、铁矿石进口代理制以及2006年铁矿石进口流通企业资质标准等。参会人员透露，“下一年门槛的初步意向划定为‘2005年进口铁矿石70万吨，注册资本2000万元，具有港口堆场等存储设施或在国外拥有矿山投资’等一系列新的标准。” 如果按此实行，中国进口铁矿石企业将从目前的118家 减少到91家。 按惯例，新一轮谈判将在每年11月底12月初启动。如果不想重蹈覆辙，中国必须在短期内做出决断。 尽管时间紧急，但可喜的是，中国正在一步一步改造自己的“软肋”。就在早些时候，铁矿石进口商与钢协及五矿商会已达成共识——钢企进口合同交由钢协备案，贸易商进口合同交由五矿商会备案，以便他们能了解到中国铁矿石进口的真实信息。 2、9月16日，2006中国钢铁原燃料市场高峰论坛会议举行，中国钢铁工业协会常务副会长兼秘书长罗冰生也表示，目前无法对明年的形势做出判断，他认为，中国企业是在别人制定好游戏规则的前提下参与谈判，而这个规则的不完善之处对中方是不利的，中钢协与有关方面对明年的谈判工作将以周密的计划步步推进，但这一计划尚在制定中。 3、近期，从鞍钢集团方面得知，鞍钢也正计划与澳大利亚铁矿石生产商金多尔比金属公司在国内合建一个铁矿石厂。据悉，鞍钢在该项目中计划前期投资2亿美元以上，而金多尔比金属公司则将投资1.8亿美元。 4、首钢总公司表示，公司将投资85亿元，在湖北鄂西高磷铁矿实现自主开发国内矿山。目前，该项目的相关预备工程已经进入采选矿场、球团厂的选址阶段。 5、进口铁矿石质量下降，中国钢厂拒收。今年以来，从国外进口的铁矿石，不是品位低，就是水分和杂质含量的高，南通检验检疫部门统计结果显示，2006年上半年南通口岸进口铁矿38批，其中不合格货单高达24批，占不合格总量54.1%，涉及金额1.02亿美元。不合格主要原因是铁含量、二氧化硅含量、氧化铝含量、磷含量、转鼓指数等指标不符合合同基准值的要求。2006年上半年，常州口岸共计进口铁矿26批，不合格铁矿高达22批，不合格率达到78.6%，涉及金额3922.3万美元。福建检验检疫局共检验进口铁矿砂36批，不合格32批，不合格率高达88.89%。而且情况仍在继续恶化。近期，包括CVRD矿石在内，有多家国外铁矿石被中国钢厂拒收。 6、前7个月我国进口铁矿石的数量和增幅呈下降态势，这是继我国铁矿石进口连续五年高增长之后首次趋向缓和。其中第二季度增幅为18.45%，比第一季度的增幅27.73%降低9个多百分点。罗冰生预测，后五个月我国预计进口铁矿石12600万吨，月平均2520万吨，每月减少138万吨，下降5.2%.预计2006年进口铁矿石3.12亿吨，比2005年增加3700万吨左右，由前五年30%以上的高增长转向适度稳定增长13.5%左右。 国际矿业巨头动态： 1、9月18日，全球铁矿石巨头力拓集团已经派出其铁矿市场及销售总裁鲍谊安和铁矿市场部经理等多位高层人员，主动与国内钢铁制造巨头宝钢集团“就今后双方合作等事宜交换了意见”。 从澳大利亚驻中国大使馆传来的消息，澳大利亚作为铁矿石主要出口国，目前也正在布置相关的2007年进口铁矿石谈判细节。 2、9月19日至21日于京召开第三届中国国际安全生产论坛，必和必拓、力拓两家澳大利亚矿业巨头均派出高层参加。21日，必和必拓首席执行官顾之博（Chip·Goodyear）还到北京大学进行演讲，力拓高层则约见媒体就中澳安全生产合作进行沟通。国际矿业巨头似乎在为年底将开始的国际铁矿石谈判竭力营造一种温和的气氛。 在北京大学的演讲中，必和必拓首席执行官顾之博表示，供给若想大范围地满足需求，确实还是需要一个过程。 顾之博认为，矿业价格在较高价位的波动还会持续一段时间，新建产能会在今后较长时间里将价格回归到一个可持续的水平。矿产品市场的价格变动主要决定于市场供需平衡的大幅度变化，任何一家公司或几家公司都难以导致市场波动。他还指出，由于中国经济蓬勃发展，在过去数年中全球商品市场的需求量陡增。这一变化是矿产品行业始料未及的，整个行业目前正在努力应对这些变化。 3、9月21日，巴西矿业巨头Companhia Valedo RioDoce（RIO）（简称CVRD）在一份声明中表示，该公司与两家中国钢铁厂商签署了长期铁矿石供应合同。该公司称，与北台钢铁集团和马鞍山钢铁股份有限公司签订协议之时正值CVRD总裁Roger Agnelli来华访问期间。根据一份2031年到期的合同，CVRD每年将向北台钢铁供应420万吨铁矿石。这是CVRD与中国钢铁公司签订的期限最长的供应合同。另外，自2009年开始CVRD对北台钢铁的铁矿石供应量可能增至720万吨。在第二项协议中，CVRD将向G马钢每年供应730万吨铁矿石，合同期为2007-2013年。供应量自2009年开始可能增至830万吨。此外，CVRD表示，与首钢（Shougang Iron&Steel）签署了谅解备忘录，确认CVRD有意发展采矿和钢铁合作伙伴。另外，双方将进行与物流、煤炭、锰和铁合金相关项目的研究。 国际机构观点： 1、9月5日Numis Securities在研究报告中称，2007年4月的铁矿石合约价格预计将持稳。今年稍后将开始展开2007年4月合约的谈判，Numis预期铁矿石价格将较目前上下浮动10%。 该报告称:"尽管国内铁矿石产量增加，但中国铁矿石进口数据仍会带来支撑。" 中国今年1-7月进口了1.86亿吨铁矿石，预示今年全年的铁矿石进口总量将达到约3.2亿，较2005年全年增加16%。"不过2005年较2004年的进口增长接近30%，与之相比今年的增幅已明显下降，因此铁矿石价格进一步大幅上涨不太可能。" 2、英国商品研究所（CRU）钢铁部总经理Steven Burchell近日表示，该所目前的研究分析报告认为明年国际铁矿石价格可能微涨3%至5%。CRU分析师认为这一涨幅对于国内钢厂完全可以承受。 二、8月份国内矿石产量较上月明显上涨 （一）8月份国内矿产量出现小幅上涨 随着我国城市化，工业化进程的加快以及我国社会消费结构的变化，使我国钢铁工业出现飞速发展，从2001到2005年，我国粗钢产量增长了2.13亿吨，2005年中国粗钢产量占世界将近31%的份额。同期，中国外其它国家粗钢只增长了284万吨，基本没有什么变化。我国钢铁工业的飞速发展带动我国乃至世界铁矿石行业的发展。自1992年我国铁矿石国内产量突破2亿吨以来，以后逐年大幅增长，到2003年我国原矿产量达2.6108亿吨，2004年我国原矿产量高达3.1010亿吨，据统计，2005年我国国内原矿产量为3.751亿吨，比上年同期增长21%。2006年我国铁矿石原矿产量再创新高。其中2006年8月份产量就高达5370万吨。下图是我国铁矿石原矿产量对比图。（单位：万吨）
本月我国河北省铁矿石产量明显较上月上涨，下图是我国2006年6-7月份国内产量统计对比图所示（单位：万吨）。
9月份国内铁矿石市场总体良好运行，市场成交较上月明显改善。下表为本月国内铁精粉市场价格变化一览表。
华北地区: 本月河北铁精粉市场总体稳中趋涨态势。本月唐山地区铁精粉市场出现一定幅度的上涨，目前市场价格为640元/吨，累计上涨20元/吨。经过前期价格上涨，贸易商和钢厂对现行价格比较满意，目前唐山市场呈现稳定局面。承德地区虽然部分地区受限电、限水影响而停产，但本地整体资源虽然相对充足，但目前本地资源外流量也较大，邯邢及山西部分钢厂也有一定采购量。武安、沙河地区资源依然紧缺，由于前期钢厂酸粉采购不畅，普遍加大本地碱粉用量致使目前碱粉资源也不充足。随邯邢地区钢厂采购山西资源力度的加大，带动山西市场小幅攀涨10元/吨。考虑到节日期间的限制炸药导致的停产，当地资源会进一步紧张，华北市场后期仍有小幅上扬空间。 东北地区: 本月东北铁精粉市场仍然比较坚挺，局部地区精粉市场价格明显上涨。由于受库存不足的影响，本月当地钢厂小幅上调铁精粉采购价格后，东北铁精粉市场成交情况良好，钢厂进货明显好转，目前当地铁精粉价格基本保持平稳，但资源外流仍然比较严重，虽然运力比较紧张，但华北及华东地区钢厂在东北地区采购仍然比较活跃，尤其集港量始终有增无减，导致当地资源供应并不是十分充裕，部分采购量较大钢厂压力仍然较大。目前北票地区66%铁精粉湿基不含税价在420元/吨左右，建平地区价格可以达到440元/吨左右；辽阳地区65%铁精粉价格也可以达到410-420元/吨；本溪地区65%的铁精粉干基含税价在510-520元/吨。10月北方钢厂正式进入冬储期，部分业内人士认为当地铁精粉市场后期仍存在一定上扬空间。 华东及中南地区:本月华东及中南铁精粉市场也较为平稳，中南市场观望情绪仍然较浓。华东地区钢厂从东北及河北地区采购仍然比较活跃，当地铁精粉市场成交情况虽然较好但价格没有再出现明显变化，其中山东金岭65%铁精粉干基含税出厂执行725元/吨，安徽繁昌64%铁精粉价格基本在650元/吨。中南铁精粉市场报价仍然较为混乱，目前湖北大冶64%铁精粉干基含税出厂价格在640-660元/吨，当地钢厂虽然库存情况仍然不是十分理想，并且考虑在10.1前后小幅上调铁精粉采购价格，但目前市场仍然没有出现明显变化，观望气氛较浓。但广东怀集65%铁精粉干基到厂含税到厂价在710元/吨，到其它部分钢厂价格略搞，成交情况比较稳定，价格略有小幅上扬。。 三、8月份进口矿总量大幅增长 （一）8月份我国进口铁矿石总量大幅增长，三巨头供给仍居首位 随着我国城市化，工业化进程的加快以及我国社会消费结构的变化。我国以科学发展观的重要思想做指导，贯彻“和谐世界”的发展方针实现了2005年我国经济的高速增长。我国充分利用“两种资源、两个市场”，并以此改变高投入、高消耗、高污染的经济增长方式，以应对日益严峻的资源和环境带来经济增长的瓶颈。进口矿产量逐年增加，自1985年我国铁矿石进口量突破1000万吨，达1011.00万吨；2002年突破1亿吨，达1.1150亿吨；2003年我国进口量超过日本，成为世界第一进口铁矿石大国，进口量为1.4818亿吨；2004年我国进口铁矿石突破2亿吨，高达2.08亿吨；2005年我国进口铁矿石再创新高，高达2.75亿吨，同比2004年增长32.21%。在国内矿产量逐渐增长的同时，本月出现进口总量下降趋势。其中8月份进口铁矿石总3281万吨，澳大利亚，巴西和印度的铁矿石总量占总进口量的85%。下图是我国进口铁矿石总量对比图（单位：万吨）。
（二）进口矿分关别统计 8月份青岛海关进口铁矿量仍然居第一，进口总量高达848万吨，但杭州海关和南京海关进口总量有所下降。下表是我国8月份进口铁矿石分关别对比图。
从港口库存来看，我国23个主要港口铁矿石总库存4136多万吨，比上月末4070万吨约上涨66万吨。其中印度矿石与上月相比仍有所减少，目前我国各港口仅印度矿总量有950万吨，较上月末上涨60万吨。下图是截止9月末我国各大主要港口本周铁矿石库存总量统计数据对比图。
本月进口印度矿现货市场运行良好．目前天津港63.5%印度矿市场主流成交价格为635元/吨， 65%印度矿市场主流成交价格为680元/吨；日照港63.5%印度矿主流价格为630元/吨.其中澳大利亚粉矿63.5%日照港市场主流价格为640-650元/吨巴西矿市场报价依旧偏高，目前65%进口巴西矿市场价格680元/吨，而青岛港口67%进口巴西矿成交价格为710元/吨。但印度矿外盘价格依旧坚挺。据五矿商会公布的指导价格，63.5%印度粉矿FOB价格最低为53-54美元/吨，CFR价格为71-72美元/吨。2006年上半年中国进口印度矿数量仅增长11%，低于进口总量的增长24.5%，而巴西矿进口量大幅度增长40%，国产铁矿石价格低迷，长期合同下的巴西矿供应增加，使印度矿的竞争力下降，2006年印度矿往往排在各企业采购计划的最后一位。但7月以后巴西至中国海运飞涨，使情况有所改变，巴西矿CIF价格几年首次高于印度矿，而澳洲矿与印度矿价格差距也缩减到历史最小，所以9月以来巴西矿进口量明显减少。 （五）9月份海运市场先扬后抑 随着波罗的海干散货运价指数继续保持走高的势头的影响，综合运价指数表现要强于巴拿马型运价指数。截止到9月末，波罗的海CAPE船运价指数BCI攀升到5156点，较上周最高点5550点明显下降，而国际BDI指数也报收于3915点。目前图巴朗--北仑/宝山的海运费维持在30.705美元/吨，而澳西--北仑/宝山海运费为14.3美元/吨，而印度海运市场依旧平稳。本月国际铁矿石海运市场风云突变，欧陆和日本从澳洲进口的煤炭货盘，以及西澳/巴西至中国的铁矿石交易双双走强，市场一扫上半年的平稳态势，掀起涨价浪潮，虽然7月上旬有过短暂的回落，但随之而来的是更加强劲的上涨。根据英国SSY报告，2006年CAPE型船运力将净增长9.4%，Panamax型船运力增长7.6%，Handymax型船运力增长3.9%，但干散货海运需求增长为5.9%，今年海运市场整体水平应该比2005年明显回落。因此许多中国企业认为，目前海运市场虚高可能存在人为炒作因素，个别船运经纪人公司故意炒作现货市场，利用股票和期租船市场套利。而前期由于海运费大幅上涨带来进口矿成本的直接增加也使我国部分钢材延迟对巴西进口矿的运输，纷纷把船期推迟。据悉目前，CAPE船期租1年、3年和5年的日租金分别为6万、5万和4万美元左右，在这样坚挺的期租市场支持下，很难指望第四季度海运市场能回落多少，多数船运咨询公司预测市场仍将保持高位。下图图巴朗--北仑/宝山和澳西--北仑/宝山的海运费对比图。
8月我国铁矿石表观消费量明显上涨，表观消费总量为8735万吨（按原矿计），其中铁矿石自给率高达57.5%。下图是我国2006年1-8月份铁矿石表观消费量对比图和详情表。
在钢厂库存偏低的情况下，钢厂即将迎来冬储准备工作，尤其北方钢厂采购意愿逐渐加大，铁矿产品价格有望出现明显上涨态势，但是由于10月份是冶金矿山行业的最佳生产阶段，产量同时也会有所增加，这在一定程度可以缓解资源紧张的问题，因此预计10月份铁矿石价格上涨空间有限，主要以平稳运行为主。（肖亮Mysteel.com 资讯部） | ||||||||||||||||||||||||||||||
