2002年钢材市场形势分析

一、2001年钢材市场回顾

2001年是“十五”计划的开局之年，世界经济发展势头不如去年，美、日经济不断减速，欧洲经济增势减弱已成为“不可否认的事实”。世界经济的三大火车头同时陷入困境，给世界经济走出困境增加了难度。我国是主要靠内需拉动来发展的国家，2001年我国继续实行了积极财政政策和稳定的货币政策，所带来的经济效益明显增强，宏观调控的作用日益显现，预计2001年我国经济增长率仍将达到7.5%左右。巨大的国内市场需求支撑着对钢材需求，必然拉动钢材需求量的快速增长。与去年相比，钢材市场运行呈现如下特点：

1、新增资源大幅增长，产销旺盛

2001年1~9月份累计产钢10344万吨，与去年相比，增长了11.05%，生产钢材11472万吨，同比增长19.36%（表1）。钢材进出口较去年也有明显的

表1  全国钢、钢材生产、进出口统计分析

变化。钢坯、材进口增加，出口减少，净进口已达1391万吨，尤其是钢坯进口增幅巨大，增加了国内市场的供给资源。今年1~9月份钢材新增资源2591万吨，钢材表观消费量达到12863万吨，同比增加25.22%，如此高的资源增幅是近几年来所罕见。预计今年全年的国内钢材表观消费总量将有可能突破1.6亿吨。这一数字超过了不少权威部门对2005年国内钢铁需求量的预测。

2、钢材消费结构变化不尽人意

2001年1-9月，国内钢材市场消费钢材总量高达12863万吨，同比增长25.22%，增加资源2591万吨（表2）。其中，中板、小型材表观消费量巨增。令人关注的今年1~9月间，低附加值的型线材类表观消费比为45.50%，比去年同期降低1.57个百分点，而高附加值板管类表观消费比为39.97%，却比去

表2  2001年1~9月钢材主要品种表观消费量统计分析       单位：万吨

年同期减少2.11个百分点，未形成型线材类钢材消费比下降和板管类钢材消费比上升的格局，特别是薄板消费量并不象人们所预期的那样有较大的增幅。

3、钢材价格先扬后抑，逐步回落

综观2001年钢材市场，由于我国经济增长率继续维持在7.5%左右的高水平上运行，钢材消费需求增长强劲，对市场起到了明显拉动作用。但随着国内钢材市场钢材资源投放量连续数月高增长，到6月底累计增长率高达21.56%。受进口坯的影响，小型材国内产量增幅过高；中板受产量增加和出口受阻的双重影响，使国内资源量大增，此时供大于需的格局已基本形成，直接影响供需平衡，导致小型材、中板等品种价格从5月底开始率先回落。在上述品种钢材的影响下，其他品种钢材价格也随即回落，以南京钢材市场为例，钢材平均价格已从4月份的2510.20元/吨（含税）降到9月份的2322.50元/吨，降幅为187.70元/吨。尽管国家采取了限制进口钢坯的种种措施，但收效甚微。2001年钢材价格先扬后抑，逐步回落的走势已成定局。

二、2002年钢材市场形势分析

2.1、宏观经济形势判断

在美国经济滑坡、全球经济不振的大环境中，中国经济“一枝独秀”，顽强地走过了艰难的2001年，但面对2002年依然严峻的国际经济形势，中国经济的走势还会不会乐观呢？还会不会保持较高的增长速度呢？

从国际环境来看，近期欧盟委员会预测2002年欧洲经济增长为2.9%，美国由于在2001年连续8次降息，预测美国经济增长将从2001年的1.6%回升到2002年的3%，对总体经济前景表示“审慎乐观”。但作为世界经济增长的火车头美国来说，一方面美国经济占世界经济总量近三分之一，其增长的快慢对全球经济增长速度有直接的影响；另一方面，美国国内需求巨大，进口能力强，据统计2000年美国进口总额占世界总进口的19.5%。因此美国经济减速，对世界经济增长必将产生巨大的负面影响。正在减速的美国经济要想在2002年顺利实现软着陆困难很大。另外，由于美国遭到“9.11”恐怖事件的打击，虽然这只是短期行为，但对美国乃至全球经济产生剧烈动荡，使有望在2002年2~3季度经济开始步入缓慢的复苏进程的美国，其复苏进程的时间将被拖延。已经陷入连续十年经济停滞的日本经济仍在继续恶化。受美日经济下滑影响，原来被看好的欧洲经济也出现了增长速度放缓的现象，国际市场形势依然严峻。

从国内环境来看，2001年我国经济仍然保持高速增长，与令人沮丧的全球经济状况形成鲜明的对比。这一成绩的取得，93%得自内需拉动，外需的作用只有7%。毫无疑问，内需是我国经济增长的主动力。2002年我国仍将继续实施积极的财政政策和稳健的货币政策，推出一系列旨在扩大内需、增加出口、刺激国民经济较快增长的重大举措，使拉动国民经济增长“三驾马车”中的消费、投资“二驾马车”仍将成为2002年我国经济增长最重要的动力来源，而我国西部大开发已进入大规模的实施阶段、申奥成功、加入WTO等等的利好，则为加快经济增长增添了一抹新的亮色。但随着我国成为世贸大家庭一员，全球经济一体化的进程的加快，一个更加开放的中国将展现在世界，国际经济的风吹草动必将逐渐影响我国经济内部，其影响程度越来越大。业内人士指出，要想保持国民经济长期稳步增长，必须要靠内需、外需“两个发动机”一起转，两者缺一不可。就近一二年而言，我国出口下降短期内不会对我国经济增长构成致命的影响，这驾“马车”的失却，会给投资、消费造成一定的负面影响，这种影响将随时间的推移显得更加明显。

通过对国际、国内经济环境分析可以看出，2002年中国经济增长速度仍将维持去年水平，受世界经济的影响，经济增长速度将有所减缓。

2.2、钢材市场分析

2000年钢材市场火暴是总量控制、内需增加和出口大幅度增长三大因素推动所致，2001年钢材市场主要靠内需高速增长刺激，总量控制也起到一定的作用，那么2002年钢材市场又将如何演变呢？

首先，从我国2002年经济运行环境的分析来看，2002年我国国民经济增长速度仍将保持7%左右的较高速度增长，经济运行态势仍处于良好状态，内需仍将是拉动国民经济增长的主动力。另外，我国仍在进行大规模的基础设施建设，并加大了开发西部的力度，“西电东送”、“西气东输”、南水北调和青藏铁路四大工程的正式启动，工业化进程加快，消费水平提高等等，这些利好都将促进钢材消费的持续稳定增长，考虑到2001年增量过大因素，预计2002年的钢材表观消费量较去年增长5-8%，达到1.72~1.77亿吨（表3）。

表3    2002年我国主要品种表观消费量预测         单位：万吨

其二，我国加入WTO后、成为世贸组织中的一员，我国钢材市场必将容入国际钢材市场的大家庭之中。加入WTO后，尽管对我国钢铁行业的产品结构调整、质量和竞争力的提高、出口环境的改善等方面产生长期的积极影响，但从近期来看，不利因素主要表现为进口压力增加。由于非关税措施逐步的取消，对本来就供大于需的国内钢材市场，特别是高附加值钢铁产品将产生强大的短期冲击波。这种冲击波在2001年就已显露。2001年就是因进口钢坯激增，冲击了我国钢材市场，使国内整个钢材市场价格在小型材（以螺纹为主）率先领跌的情况下，过早在5月开始回落，出现了少有的钢材市场“旺季不旺”局面。因此，受WTO的短期的影响，2002年钢材市场的走势不容乐观。

其三、前一二年钢材市场之所以能保持良好的运行势态，与国家采取“限产、保价、压库、增效”和“总量调控，结构调整”行业政策以及继续加大“关小、淘汰落后、限制长线产品”重点工作力度等方面的工作分不开的。这种主要靠行政手段来调控市场在当时或许能起到一定的作用，但这种调节市场手段是不符合市场经济规律的，迟早会被市场所摈弃。2001年钢材市场新增资源猛增，尽管有关部门要求限产，但在内需旺盛、价格有利和抢占市场分额的三重刺激下，各生产企业开足马力生产，钢材增产强劲，靠行政手段来平衡钢材市场已不再起作用。为顺应市场，国家在2001年下半年将总量调控政策由国家经贸委强调总量调控计划指标的考核，调整为“按市场需求调控总量、调整产品结构，保持供需关系基本平衡”。总量调控政策的变化，将对钢铁企业生产经营和市场产生较大影响，钢材市场不可避免地又将展开一轮从无序到有序的市场竞争。可以预见，2002年国内钢铁企业的钢材增产势头不亚于2001年，很有可能造成钢材市场供给的增长速度超过需求的增长速度，使钢材产销的失衡。

其四，申奥的成功将在未来的七年中，每年拉动经济增长0.3个百分点，首都乃至整个中国都将面临一个巨大的奥运商机，但钢材市场的“奥运商机”却是有限的。由现在至2008年的7年间，北京对奥运会的投入可达2800亿元，主要用于城市基础设施建设和环保工程，这些项目都需要钢材，这只会增加北京地区的钢材消费量。就全国来说，“奥运”所需的钢材是非常有限的，申奥成功对刺激钢材消费、维持价格的稳定的作用是有限的。

综上所述，2002年我国钢材市场忧大于喜。喜的是我国经济增长速度仍将保持7%左右的较快速度增长，将拉动钢材消费的持续增长。忧的是我国加入WTO后，由于进口钢材和钢坯的增加，对本来就供大于需的国内钢材市场将产生强大的短期冲击波；申奥的成功尽管在未来的七年中，每年拉动经济增长0.3个百分点，但对刺激钢材消费是有限的；按市场需求调控总量的政策出台，总量控制将名存实亡。2002年钢材市场价格除建材呈明显的季节性特征外，其余品种总体将呈现震荡小幅下跌为主。主要钢材品种价格走势简要分析如下：

小型材  今年1-9月份国内生产小型材3123.61万吨，同比增长25.32%，进口17.06万吨，同比下降11.97%，出口51.61万吨，同比增长11.64%，累计表观消费量达到3089.06万吨，比去年同期增加621.37万吨，增长25.18%，是我国各类钢材中产量最高的品种，也是受季节性影响最大、市场上最活跃的品种。2001年尽管固定资产投资和消费快速增长，带动了国内钢材需求高速增长，受进口钢坯和国内增产的影响，出现供大于求局面，致使价格回落。2002年总量控制名存实亡及进口钢坯控制力度大为削弱，小型材的供需矛盾将更加突出，预计价格呈接2001年下跌走势继续小幅回落，考虑到进口钢材坯加工成材的成本，价格回落有限，但受季节的影响，小型材价格存在较大幅度地震荡。

线材  今年1-9月份国内生产2116.87万吨，同比增长11.65%，进口27.99万吨，同比增长46.85%。出口10.76万吨，同比增长32.68%，累计消费2134.1万吨，同比增加227.21万吨，增长11.92%，远低于钢材增长速度，是我国产能与消费基本平衡的品种。近年来，线材价位基本处于相对较低水平，有条件的生产企业为适应深加工行业的需要，已经开始调整线材产品结构，扩大金属制品、紧固件等深加工用线材产量。预计2002年线材尽管受进口坯的冲击，由于国内线材产品结构的调整，总体将维持供需基本平衡。受到小型材的影响，价格要有小幅下跌，但幅度有限。

中厚板  今年1-9月份国内生产1585.09万吨，同比增长26.5%，进口30.22万吨，同比增长89.23%。出口38.05万吨，同比增长-66.48%，累计消费1577.26万吨，同比增加431.87万吨，增长37.71%，是各品种增长幅度最大的品种，远远高于钢材增长速度。2001年国内中厚板市场出现较大变化，产量、进口增加，出口急剧减少，使中厚板表观消费量大增，出现供大于求局面。由于中厚板总量控制较好，价格虽呈缓慢下跌走势，但仍属普通材中价格相对较高品种。2002年中厚板产量维持2001年的水平，左右中厚板价格就看进口量的变化，考虑到比价关系，还存在降价的空间。

普通型材  今年1-9月份国内生产641.74万吨，同比增长36.50%，进口114.91万吨，同比增长-2.7%。出口24.58万吨，同比增长-6.58%，累计消费629.07万吨，同比增加168.2万吨，增长36.50%，是各品种中增长幅度较大的品种，现仍呈高增长态势，说明我国普通型材的产能还未充分得以发挥。其价格在2002年随时都有一定幅度回落的可能。其中，大型材市场形势最为严峻。原来大型材市场一直是包钢、鞍钢、攀钢、武钢四分天下，这几大钢厂在规格上具有一定的互补性，加之排产计划的不同，使得大型材竞争处于一种良性状态。然而，在利润的诱惑下，拥有万能轧机的莱钢与马钢在成功开发出H型钢后也把目光投向大型材。马钢、莱钢生产的大型材无论是从产品质量上，还是从外观上都具有明显的优势。马钢、莱钢大型材进入市场，使得这种良性的供求平衡关系被打破，其它钢厂同类产品的价格优势化为乌有，竞争难以预料。另外，国内外大型材价格差异较大，很可能使本来开工不足的外国生产企业有向我国进口大型材的可能，这使得大型材市场竞争更加激烈、残酷。

薄板  今年1-9月份薄板累计消费2258万吨，其中，国内生产1465万吨，同比增长2.04%，进口892万吨，同比增长8.2%。出口99万吨，同比增长-46%，净进口793万吨，占总钢材净进口的96.6%，是钢材进口的“大户”。从钢材进口的品种比例和产品市场占有率（58%）来看，目前我国钢材市场上最紧缺、进口量最大的钢材品种基本都是薄板，特别是高附加值薄板供需矛盾较为突出。薄板将是乃至今后若干年内我国产需增长较快的钢材品种。总体看，1-9月，薄板的资源投放量适当，供需大体平衡，供略小于需。但薄板进口量过多，及不利于我国钢铁行业产品结构调整，并对国内薄板市场和钢铁企业生产造成威胁。加入WTO后，首先受到冲击的是薄板，它也是钢材价格与国际接轨的第一个品种。所以，该品种今后价格走势将受制于国际市场价格。由于目前国内市场价格比国际市场同类产品的价格要高出300元左右，存在价格回落的空间，薄板价格走势以震荡小幅回落为主。

硅钢片  今年1-9月份硅钢片的资源投放量为190万吨，同比增加30万吨，增长18.4%。其中，产128万吨，同比增产27万吨，增长26.5%，进口65万吨，同比多进4.3万吨，增长7.1%，进口仍然居高不下。随着国内新投产的冷轧无取向硅钢能力达产，2001年国内冷轧无取向硅钢的产量必然高速增长，使该品种总体上处于供大于求的买方格局，销售走势疲软，价格"每况愈下"。预计明年由于受WTO的影响，大量的进口将冲击我国硅钢片市场，价格还将继续下跌。

总之，2002年钢材市场很有可能演变成长线产品不“长”，短线产品不“短”的局面。（撰稿：亚文  mystel.com资讯部组稿，请勿转载）